外贸企业如何正确使用“提前”外汇结算方式

来源:华文易迅 时间:2022-09-05 09:00:01

用“后结算”方式，规避外汇结算中的汇率风险。

(一)在进口业务中，如果进口商预期本国货币对外币汇率有升值倾向(即外币贬值、本币升值)，应设法延长支付期。这样一来，当汇率确实上升时，进口商也可以将较少的本币兑换成应付外币而支付货款，即为"错误"。如果进口金额为100,000美元，原定进口付汇将在货物验收后的一周之内，但由于进口方预计人民币对美元汇率将呈持续升值趋势，即美元贬值、人民币升值，因此进口方决定在货到付款的一周之内支付。由于错误付款时，人民币已经升值，也就是说，此时人民币兑美元的汇率是6.6:1，也就是6.6元人民币兑换1美元，在当时，购买10万美元要花掉66万元。若按原定时间付款，1美元可换成6.63人民币，那么购买10万美元就需要花费66.3万元人民币。所以，同样是10万美元的外汇，进口方可以少花人民币3000元“错后”购得并支付给外国出口方，即减少人民币3000元的汇率损失。

(二)在出口业务中，如出口商预测本国货币对外币汇率会趋向贬值时(即外币升值，本地货币贬值)，应设法推后收期。通过这种方式，出口商实际上可以在延迟收汇时比原来收汇时兑换更多的本币。如果一项出口业务，出口价值为100,000美元，且出口商的原定出口期限是货物装运后的一周之内，但由于出口商对人民币对美元汇率的预测将继续下降，也就是外汇升值，本币贬值，因此决定在“错后”两个星期内结汇(对于海运、托收等方式的海运和付款方式比较适用，但是信用证必须在信用证交单期限和有效期内)，最终出口商收回100,000美元的外汇，并按当日银行购入价格6.65元/美元卖给银行。不然，在原定时间(装船后一个星期内)结汇、收汇，收100000美元的外汇，然后出售给银行，只需按照在升值时的当日银行买入价6.62元/美元兑换人民币66.2万元。所以，同样是100,000美元的外汇，出口商实际“错后”收汇，比原来收汇时多出3000元，也就使人民币贬值3000元。表一具体见外汇结算中的“提前”和“事后”。

也可以用几个简单的例子来说明，用人民币和美元来表示。

例子一：2011年4月15日，中国宏远公司与美国洛克公司签订两百万美元的进口合同，双方同意宏远公司在货物抵达后一周内汇付给洛克公司的货款。这批货已于5月5日和30日在洛杉矶分两次装运，6月2、7月1号经宏远公司检验合格后抵达上海港。宏远公司于6月9日和7月8日分别以1美元兑人民币兑换1美元和6.4759元兑换成649,100元和647,590元，并分别以6.491元和6.4759元分别汇付给洛克公司。同样，购买一百万美元外汇付款后，宏远第一批的一百万美元买下了比第二批一百万美元多花15,100元，也就增加了15,100元的汇率损失。事实上，考虑到人民币继续升值，宏远公司可以坚持双方已经同意的“到货”，即货物到达后一周之内付款时所说的“到货”，即视为全部到货。由此，在7月8日，将首批1百万美元的“错误”款项和第二批款项共200万美元的款项同时向洛克公司购得，这样可以少花15,100元，从而减少了15,100元。

例子二：2011年上半年，中国康德与沙特卡昂公司签署了价值120万美元的出口订单，该合同规定每两个月交付一批货，即每两个月交付40万美元，合同签署当天1美元兑人民币汇率买入价6.55美元。对卡昂公司的付款方式是，每个月的第一周预付30%的款项。70%的剩余款项在装运后一星期内汇出。因康德公司预测人民币对美元汇率有持续升值的趋势，即外币贬值、本币升值，因此决定加快生产，交货期和结汇时间，每批提前1个月交货并收回外汇余额。经过计算，康德公司在2011年上半年发现，通过“提前”交货和收汇，总共多兑换了2.38万元人民币，即2.38万元的汇率损失减少了2.38万元。(见表二)具体计算。

自2011年4月以来，人民币升值速度明显加快，加上劳动力和原材料价格上涨，许多出口企业的出口压力很大。一些对外贸易经营者不得不重新算帐，看看是否有好办法应对人民币继续升值的压力；一些企业，由于人民币升值，出口利润减少，但一时找不到有效的解决方案，干脆放弃长期出口订单，或者不再接受外单。越来越多的外贸企业和经营者因为企业还有更多的利润做支撑，因此就不会这样“过犹不及”而“精打细算”。但是，若一家外贸企业以每年出口五百万美元计算，使用以上所述的"提前"和"错误的"处理方法，预计可以使汇率损失减少5-10万元左右。据悉，2010年，仅中国私营企业的出口额就超过了4800亿美元。因此，我们有理由相信，我国外贸企业如果能够正确使用“提前”和“错误的”外汇结算方式，将使企业减少大量汇率损失，给企业带来可观的经济效益。

结语

在人民币逐渐进入国际市场的过程中，人民币对其他货币尤其是美元的汇率波动将会加剧，这会使许多企业的外汇收支产生潜在的汇率风险。“汇价差一分，得失千里。在此基础上，我国外贸企业应注重利用“提前”和“错位”这一结算手段，使之成为企业对汇率损失进行预测、提高经济利益的有效手段。